8月8日下午，乘聯分會發布的最新數據顯示，今年7月，全國乘用車市場零售182.6萬輛，同比增長6.3%，環比下降12.4%，1-7月乘用車累計零售量達到1272.8萬輛，同比增長10.1%。

圖片來源：乘聯分會

乘聯分會秘書長崔東樹指出，今年7月零售較2023年7月176.8萬的歷史最高水平增長了3%，呈現較好增長態勢。從年內整體走勢看，國內車市零售累計增速從1-2月的1.2%持續拉升到1-6月的10.8%，7月呈現高基數的減速特征，市場走出“前低中高后平”的走勢。

自主品牌，拿下65.9%份額

近幾年，中國乘用車市場正經歷著一場深刻且意義深遠的結構性變革。在這場變革浪潮中，自主品牌憑借在新能源領域的先發優勢以及長期的技術積累，如同破竹之勢，持續擴大自身在市場中的領先地位，逐步重塑著整個行業的競爭格局。

從乘聯分會公布的數據來看，自主品牌在7月延續了強勁的增長態勢，當月零售量達到121萬輛，同比增長14%的成績尤為亮眼。盡管環比下降10%，但并不妨礙其在市場份額上的持續突破。7月自主品牌國內零售份額攀升至65.9%，較去年同期增長4個百分點，1-7月累計零售市場份額則達到64%，較去年同期大幅增長6.9個百分點。這一組數據的背后，是自主品牌在技術研發、產品矩陣、市場響應速度等多方面優勢的集中體現，尤其是在新能源領域的深耕，為其贏得了龐大的消費群體。

與自主品牌的高歌猛進形成鮮明對比的是合資品牌的增長乏力。7月主流合資品牌零售45萬輛，同比僅增長1%，環比下降12%。細分來看，德系品牌零售份額為14.5%，同比下降3個百分點；日系品牌零售份額12.9%，同比持平；美系品牌市場零售份額4.7%，同比下降1.1個百分點。唯有韓系和其他西歐品牌零售份額有所提升，但整體未能改變合資品牌的頹勢。合資品牌在新能源轉型上的滯后，使其在快速變化的市場中逐漸失去競爭力，傳統燃油車市場的萎縮更是加劇了這一困境。

豪華車市場的表現同樣不容樂觀。7月豪華車零售17萬輛，同比下降20%，環比下降29%，成為三大市場中降幅最大的板塊。7月豪華品牌零售份額為9.3%，同比下降3個百分點，傳統豪華車市場面臨的壓力甚至超過了合資品牌。這一方面源于消費者對豪華品牌的消費觀念逐漸理性，另一方面則是因為自主品牌高端化車型的崛起，對傳統豪華車形成了有力沖擊，分流了部分消費需求。

新能源汽車市場的滲透率差異，進一步揭示了各陣營的競爭力分化。7月國內零售中，自主品牌中的新能源車滲透率高達74.9%，這意味著絕大多數自主品牌消費者都選擇了新能源車型，充分彰顯了自主品牌在新能源領域的絕對優勢。相比之下，豪華車中的新能源車滲透率為30%，主流合資品牌中的新能源車滲透率僅有6.7%。如此巨大的差距，反映出合資品牌和部分豪華品牌在新能源技術研發、產品布局上的明顯滯后，難以滿足消費者對新能源汽車的旺盛需求。

從月度新能源車國內零售份額來看，7月自主品牌新能源車零售份額為70%，同比持平，繼續穩固著其主導地位；主流合資品牌新能源車份額3.6%，同比下降0.6個百分點，在新能源市場中的存在感持續減弱。值得關注的是，造車新勢力陣營在這場激烈的市場競爭中表現格外搶眼，該月新勢力份額達到21.4%，小鵬汽車、零跑汽車、小米汽車等品牌憑借創新的產品理念、先進的智能科技，拉動新勢力份額同比增長2個百分點，為新能源市場注入了新的活力。

圖片來源：零跑汽車

曾經在新能源汽車市場占據重要地位的特斯拉，7月份額僅為4.1%，同比下降1.1個百分點。特斯拉份額的下滑，并非偶然事件，背后折射出的不僅僅是單一企業的困境，更是中國新能源汽車產業格局劇變的縮影。隨著自主品牌及國內造車新勢力的快速崛起，中國汽車市場已經從早期的“外資引領”進入“本土主導”的新階段，市場競爭更加激烈，消費者的選擇也更加多元化。

總體來看，7月的中國汽車市場呈現出自主品牌強勢領跑、合資與豪華品牌承壓調整、新能源市場格局深度重構的特點。未來，隨著技術的不斷進步和市場競爭的加劇，中國汽車市場的格局還將發生更多變化，自主品牌能否持續保持優勢，合資品牌與豪華品牌能否成功轉型，都將成為行業關注的焦點。

新能源車，滲透率回升至54%

7月新能源乘用車市場展現出穩健增長與結構優化并存的特點。

據乘聯分會數據，7月新能源乘用車國內零售達98.7萬輛，同比增長12%，盡管環比下降11.2%，但在報廢更新、以舊換新政策及新能源免征購置稅等普惠政策的有力托底下，市場依然保持著較強的增長韌性。

從累計數據來看，1-7月新能源乘用車零售累計645.5萬輛，同比增幅高達29.5%，持續領跑汽車市場整體增長，充分彰顯了新能源汽車在消費者購車選擇中的重要地位。

圖片來源：乘聯分會

更值得關注的是，7月新能源車在國內總體乘用車市場的零售滲透率達到54%，較去年同期提升2.7個百分點。這一數據意味著，每賣出兩輛乘用車，就有超過一輛是新能源車型，標志著新能源汽車已從政策驅動為主轉向政策與市場雙輪驅動的新階段，成為車市消費的主力。

在企業零售表現方面，自主主流車企的新能源車型持續走強，形成了多品牌齊頭并進的格局。汽車以274,644輛的零售成績遙遙領先，展現出強大的市場號召力；吉利汽車緊隨其后，零售121,385輛，憑借豐富的產品線和技術積累占據重要份額；汽車零售55,659輛，上汽通用五菱零售51,570輛，均保持著穩定的市場表現。此外，鴻蒙智行、零跑汽車等品牌也表現不俗。

出口市場同樣活力四射，成為拉動新能源汽車產業增長的另一重要引擎。

乘聯分會數據顯示，7月新能源乘用車出口21.3萬輛，同比激增120.4%，環比增長7.6%，占乘用車出口總量的44.7%，較去年同期提升近20個百分點，凸顯了中國新能源汽車在全球市場的競爭力。

從出口結構來看，純電動車型占新能源出口的65.3%（去年同期為73.8%），其中A00+A0級純電動車作為核心焦點，占純電動出口的43%，較去年同期的26%大幅提升，說明小型純電動車在海外市場的認可度不斷提高。插混車型的出口占比也從去年同期的26%提升至32%。乘聯分會指出，盡管受到部分國家外部干擾，但自主插混車型在發展中國家的出口增長迅猛，展現出廣闊的市場前景。

在廠商新能源出口榜單中，比亞迪汽車以78,364輛的出口量位居榜首；奇瑞汽車和特斯拉中國分別以28,023輛、27,269輛位居其后；長安汽車、上汽通用五菱的出口量過萬輛，吉利汽車、極星汽車、光束汽車、上汽乘用車等品牌的出口表現也相對不錯。

圖片來源：奇瑞集團

值得注意的是，中國新能源汽車的出口模式正在發生轉變，從單純的整車出口逐漸向 CKD 出口（全散件組裝）和海外本地化生產過渡。

數據顯示，自主品牌的CKD出口占比較高的企業有長城汽車、比亞迪汽車等，目前長城汽車CKD出口占比20%，比亞迪CKD出口占比10%。從整車出口轉向CKD出口和海外本地化生產是未來趨勢，長城汽車、比亞迪等企業在著力海外體系建設上都表現得很優秀。

8月車市，繼續平穩走勢

2025年以來，中國乘用車市場在復雜多變的環境中展現出強勁的復蘇韌性，經歷年初短暫波動后，在政策引導與市場機制的雙重驅動下穩步回升，盡管7月增速有所放緩，但整體復蘇態勢未改。

具體來看，1月，受季節性因素與消費周期影響，乘用車市場出現階段性遇冷。但春節假期后，隨著社會經濟活動全面恢復，2月產銷數據強勢反彈，3月逐步回歸常態化消費節奏。進入第二季度，國家促消費政策組合拳持續發力，各地配套措施密集落地，疊加主機廠補貼加碼、金融機構信貸支持及線下車展全面重啟，4月市場延續良好走勢，5月、6月更呈現超強增長態勢，7月雖未能繼續超強增長，但零售較2023年7月176.8萬的歷史最高水平增長了3%，仍呈現較好增長態勢。

圖片來源：乘聯分會

在此背后，反內卷浪潮正推動車市降價減少、促銷平緩，車市運行日益平穩。

乘聯分會指出，根據車企官方宣布降價或新車價格實質性突破近兩年最低指導價的規則統計：今年7月份有17款車型降價，較去年同期的23款和2023年同期的17款數量，當前市場保持相對穩定。2025年7月新能源車的促銷力度維持在10.2%的中高位水平，較同期增加2.1個百分點，較上月基本持平。2025年7月傳統燃油車的促銷力度穩定在23.4%的水平，較上月增加0.1個百分點，較同期增加1.5個百分點。

其還提到，面對外部沖擊加大、內部困難挑戰疊加的復雜局面，強有力的對沖平衡措施支撐了經濟與車市。上半年我國GDP為66萬億元，同比增長5.3%，略超預期的經濟運行帶動了車市超強增長。國家“兩新”補貼政策的加力擴圍拉動效果突出，形成了上半年的“政策紅包”效應。然而，隨著第三批補貼資金下發出現空擋期，加之各地高息高返的政策收縮，貸款返利補貼車價的力度大幅縮小，導致消費者感知的購車成本上升，形成新一輪觀望情緒。同時，經銷商銷售壓力劇增，這使得7月車市增速從3-6月的15%回落至6%左右。

展望8月，車市有望延續平穩走勢，多重積極因素將支撐市場韌性。

結合乘聯分會分析，我們可以看到，政策端，今年7月下旬第三批補貼資金已經下發各地，預計重慶部分地區的以舊換新會重啟，補貼方式也更加多元化，將有望改善8月的增速。

生產端，8月共有21個工作日，雖較去年同期少1天，但生產銷售時間仍相對充裕，部分燃油車企業進入傳統高溫假設備修整期，行業整體延續“以銷定產”節奏，避免盲目擴產。

需求端，隨著電動化的使用成本降低和效率提升，新能源車多用多省錢的日常使用經濟賬，逐漸獲得用戶認可，乘用車私車出行意愿和頻次的增加也是必然趨勢。9月開學季前購車接送孩子上下學等家庭第二輛車的需求更強勁。

產品端，伴隨著8月改款新車上市潮的到來，各細分市場形成更豐富多樣的產品供給，將是拉動車市零售逐步回暖的一個有力因素。燃油車近期上市的新品，在保持駕駛性能品質的基礎上，也會迎來進一步智能座艙及智能駕駛的升級優化熱潮，產品競爭力會得到提升，渠道信心有所恢復，市場關注度和認可度都將有所回暖。

不過需要注意的是，2024年7月“以舊換新”政策啟動推高了同期銷量基數，可能對今年8月增速形成一定壓力。

從長遠看，乘用車市場正沿著“電動化、智能化、全球化”方向穩步前進，6月自主新能源汽車海外市場份額已提升至15%，未來增長潛力廣闊。隨著反內卷工作深入，車企價格策略更趨理性，渠道穩定性增強，行業將從“價格競爭”轉向“價值競爭”。同時，消費者儲蓄率上升、房產投資熱情降溫，購車能力與意愿逐步釋放，為市場持續增長提供內生動力。

總體而言，2025年中國乘用車市場在復雜環境中展現出強大韌性，8月有望在政策托底、需求釋放與產品迭代的共同作用下保持平穩，為全年高質量增長奠定基礎。